このコラムでは、東証上場の全銘柄についてAIが値動きを点検し、特徴的な動きが出ている銘柄を探す。点灯した銘柄が特定の業種や市場に偏っていれば、その共通項を今週の主題として取り上げる。
扱うのは、計算によって確かめられる事実だけ。売買の判断や推奨は示さない。

データ基準日：2026年10月15日（この日の終値までの情報のみを使用）
※20営業日前比（＝20営業日前の終値との比較）、過去20営業日平均比（＝過去20営業日の平均との比較）

・日経平均は 64,425.95円。5営業日で -8.01%、20営業日で +0.65% 動いた。
・ただし20営業日で値上がりした銘柄は全体の 40.4%、日経平均を上回ったのは 36.0% だった。
・東証の 3,631銘柄を分析し、売買代金が1日平均 1億円 以上の 1,630銘柄 のうち 78銘柄 で行き過ぎを示す指標が点灯した。
・業種による偏りは見られなかったため、市場ごとに点灯した銘柄から 5銘柄 を取り上げる。
・「ボリンジャーバンドの上限・下限付近に達すると反転しやすい」という見方を、取り上げた銘柄の過去の値動きで確認した。反転した割合と、どの日から数えても同じ方向に動いた割合との差は、最大で 8.0ポイント だった（第5節）。

日経平均の20営業日の騰落率は +0.65% だった。分析した全銘柄の売買代金（20営業日平均）に占める割合の上位は次のとおり。

20営業日の騰落率を計算できた 3,631銘柄 のうち、値上がりしたのは 1,468銘柄（40.4%）、日経平均を上回ったのは 1,308銘柄（36.0%） だった。売買代金の下限を問わず全銘柄で見ると、行き過ぎの点灯は買われ過ぎ 38、売られ過ぎ 115 だった。指数の値動きと、個々の銘柄の値動きには開きがある。

26業種 の点灯率を比べたが、偶然では説明できない偏りは見られなかった。

・プライム：買われ過ぎ 28／売られ過ぎ 36
・スタンダード：買われ過ぎ 4／売られ過ぎ 7
・グロース：買われ過ぎ 0／売られ過ぎ 3

点灯した 78銘柄 の直近2営業日の騰落率は平均 -2.6%（-19.3%〜+22.6%） だった。

（値動きとの因果は検証しておらず、主張しない）

・2026-10-06 セキュアヴェイル（3042・S） — 自己株式の取得結果および取得終了に関するお知らせを公表した（出典：自己株式の取得結果および取得終了に関するお知らせ1）

・2026-10-08 テクマトリックス（3762・P） — 生成AIの品質評価ツール「GENFLUX Evaluation」の販売開始を公表した（出典：生成AI品質評価ツール「GENFLUX Evaluation」を販売開始）

・2026-10-13 テクマトリックス — ランサムウェア対策に特化した「Halcyon」とのディストリビューター契約の締結を公表した（出典：テクマトリックス、ランサムウェア対策に特化した 「Halcyon」 と ディストリビューター契約を締結）

・2026-10-07 フクダ電子（6960・S） — 新しい基準のTOPIX（東証株価指数）の構成銘柄への採用に関するお知らせを公表した（出典：TOPIX（東証株価指数）構成銘柄への採用に関するお知らせ）

・2026-10-15 フクダ電子 — 同社のCPAP（睡眠時無呼吸症候群の治療機器）がグッドデザイン賞を受賞したと公表した（出典：フクダ電子のCPAPがグッドデザイン賞を受賞しました）

・2026-10-01 MWCC（9227・G、旧マイクロ波化学） — NEDOの技術研究開発事業における補助金の交付決定を公表した（出典：NEDO「新エネルギー等のシーズ発掘・事業化に向けた技術研究開発事業」 における補助金の交付決定に関するお知らせ）

・2026-10-01 MWCC — 「ＭＷＣＣ株式会社」への商号変更を公表した（出典：「ＭＷＣＣ株式会社」への商号変更のお知らせ）

上記はセキュアヴェイル・テクマトリックス・フクダ電子・マイクロ波化学（ＭＷＣＣ）に関するものである。名古屋銀行については、基準日までの開示や報道を本稿では確認できていない。

RSI は 70 超、%B は 1 超が買われ過ぎ、RSI 30 未満・%B 0 未満が売られ過ぎの目安。（詳細は【6. 指標の見方】参照）

なお、各銘柄における【次に見るべき水準】の「距離」は基準日の終値からの差。どちらの水準に先に届くかを予測するものではない。

見方が変わる水準に最も近いのはフクダ電子（0.8%下）、最も遠いのはセキュアヴェイル（52.7%下） である。

名古屋銀行

売られ過ぎが点灯している。長期トレンドは長期上昇で、200日の指数移動平均（EMA200）を 4.0% 上回る。半年前（120営業日前）と比べると +4.2%。直近の出来高は20営業日平均の 1.15倍、売買代金の占有率は 0.011%。

中期の目安となる50日の指数移動平均（EMA50）を 10.3% 下回り、中期下降と判定した。52週高値まで 18.0% の位置にある。現在値に最も近い水準は、下は 6,160円（20日安値）、上は 6,410.5円（ボリンジャー下限（-2σ））。

評価: 強気（短期は売られ過ぎ）

・短期の行き過ぎは、終値が 6,410.5円（ボリンジャー下限（-2σ）） を上回れば解消する。トレンドの見方が変わるわけではない。
・この見方が無効になる条件: 終値が 5,945.3円（EMA200）を2営業日連続で下回った場合、この見方は無効。

【次に見るべき水準】
行き過ぎが解消する水準 6,410.5円／見方が変わる水準 5,945.3円（EMA200）／距離 ▼3.8%

フクダ電子

売られ過ぎが点灯している。長期トレンドは長期上昇で、200日の指数移動平均（EMA200）を 0.8% 上回る。半年前（120営業日前）と比べると +3.5%。直近の出来高は20営業日平均の 0.96倍、売買代金の占有率は 0.012%。

中期の目安となる50日の指数移動平均（EMA50）を 8.8% 下回り、中期下降と判定した。52週高値まで 15.3% の位置にある。現在値に最も近い水準は、下は 10,500円（20日安値）、上は 10,785.3円（ボリンジャー下限（-2σ））。この銘柄に関する開示・報道は第2節に挙げた。

評価: 強気（短期は売られ過ぎ）

・短期の行き過ぎは、終値が 10,785.3円（ボリンジャー下限（-2σ）） を上回れば解消する。トレンドの見方が変わるわけではない。
・この見方が無効になる条件: 終値が 10,497.7円（EMA200）を2営業日連続で下回った場合、この見方は無効。

【次に見るべき水準】
行き過ぎが解消する水準 10,785.3円／見方が変わる水準 10,497.7円（EMA200）／距離 ▼0.8%

MWCC

売られ過ぎが点灯している。長期トレンドは長期下降で、200日の指数移動平均（EMA200）を 22.9% 下回る。半年前（120営業日前）と比べると -35.8%。直近の出来高は20営業日平均の 1.89倍、売買代金の占有率は 0.002%。

中期の目安となる50日の指数移動平均（EMA50）を 19.3% 下回り、中期下降と判定した。52週高値まで 58.6% の位置にある。現在値に最も近い水準は、下は 661円（20日安値）、上は 696.4円（ボリンジャー下限（-2σ））。この銘柄に関する開示・報道は第2節に挙げた。

評価: 弱気（短期は売られ過ぎ）

・短期の行き過ぎは、終値が 696.4円（ボリンジャー下限（-2σ）） を上回れば解消する。トレンドの見方が変わるわけではない。
・この見方が無効になる条件: 終値が 829.7円（EMA50）を2営業日連続で上回った場合、この見方は無効。

【次に見るべき水準】
行き過ぎが解消する水準 696.4円／見方が変わる水準 829.7円（EMA50）／距離 +23.8%

セキュアヴェイル

買われ過ぎが点灯している。長期トレンドは長期上昇で、200日の指数移動平均（EMA200）を 145.9% 上回る。半年前（120営業日前）と比べると +172.1%。直近の出来高は20営業日平均の 3.21倍、売買代金の占有率は 0.022%。

中期の目安となる50日の指数移動平均（EMA50）を 111.3% 上回り、中期上昇と判定した。52週高値まで 13.8% の位置にある。現在値に最も近い水準は、下は 743円（ボリンジャー上限（+2σ））、上は 928円（20日高値・52週高値）。この銘柄に関する開示・報道は第2節に挙げた。

評価: 強気（短期は過熱）

・短期の行き過ぎは、終値が 743円（ボリンジャー上限（+2σ）） を下回れば解消する。トレンドの見方が変わるわけではない。
・この見方が無効になる条件: 終値が 378.5円（EMA50）を2営業日連続で下回った場合、この見方は無効。

【次に見るべき水準】
行き過ぎが解消する水準 743円／見方が変わる水準 378.5円（EMA50）／距離 ▼52.7%

テクマトリックス

買われ過ぎが点灯している。長期トレンドは長期上昇で、200日の指数移動平均（EMA200）を 50.0% 上回る。半年前（120営業日前）と比べると +78.9%。直近の出来高は20営業日平均の 1.42倍、売買代金の占有率は 0.016%。

中期の目安となる50日の指数移動平均（EMA50）を 29.6% 上回り、中期上昇と判定した。52週高値まで 1.2% の位置にある。現在値に最も近い水準は、下は 3,228.9円（ボリンジャー上限（+2σ））、上は 3,280円（20日高値・52週高値）。この銘柄に関する開示・報道は第2節に挙げた。

評価: 強気（短期は過熱）

・短期の行き過ぎは、終値が 3,228.9円（ボリンジャー上限（+2σ）） を下回れば解消する。トレンドの見方が変わるわけではない。
・この見方が無効になる条件: 終値が 2,499.2円（EMA50）を2営業日連続で下回った場合、この見方は無効。

【次に見るべき水準】
行き過ぎが解消する水準 3,228.9円／見方が変わる水準 2,499.2円（EMA50）／距離 ▼22.9%

「ボリンジャーバンドの上限付近（%B 0.9 前後）や下限付近（%B 0.1 前後）に達すると反転しやすい」という見方を、取り上げた銘柄の過去の値動きで確かめた。%B が閾値を越えた日に、5営業日後に反対方向へ動いていた割合を数え、どの日から数えても同じ方向に動いた割合（普段の割合）と並べる。

・名古屋銀行（%B 0.1）：閾値を越えた回数 94回／5営業日後に反転 57.4%／普段の割合 53.2%／差 +4.2pt
・フクダ電子（%B 0.1）：閾値を越えた回数 95回／5営業日後に反転 57.9%／普段の割合 50.5%／差 +7.4pt
・MWCC（%B 0.1）：閾値を越えた回数 53回／5営業日後に反転 39.6%／普段の割合 44.3%／差 -4.7pt
・セキュアヴェイル（%B 0.9）：閾値を越えた回数 119回／5営業日後に反転 58.0%／普段の割合 50.0%／差 +8.0pt
・テクマトリックス（%B 0.9）：閾値を越えた回数 143回／5営業日後に反転 46.9%／普段の割合 46.8%／差 +0.1pt

確認した 5銘柄 のうち、反転の割合が普段の割合を上回ったのは 4銘柄、下回ったのは 1銘柄 だった。
集計期間は 2016年以降。過去の集計であり、今回も同じ動きになることを示すものではない。

・指数と個別の銘柄は分けて見る。日経平均は20営業日で +0.65% 動いたが、同じ期間に値上がりした銘柄は全体の 40.4% だった。関心のある銘柄の動きは、日経平均との差で確かめられる。
・短期の行き過ぎが解消する水準は、買われ過ぎの銘柄では現在値の 0.3%〜7.1% 下、売られ過ぎの銘柄では現在値の 1.9%〜3.9% 上にある（第4節）。終値がその水準を越えるかどうかが、行き過ぎが収まったかを見る一つの目安になる。
・見方そのものが変わるのは、終値がEMA200・EMA50を2営業日続けて割り込む（弱気の銘柄は上回る）とき。その水準は現在値から 0.8%〜52.7% 離れている。行き過ぎが収まることと、トレンドの見方が変わることは別である。

本稿は売買の判断を示さない。上の水準は、ご自身で判断するための材料として使っていただきたい。

・RSI — 一定期間（本稿は14営業日）の値上がり幅と値下がり幅の比率から、買われ過ぎ・売られ過ぎを0〜100で表す。
・ストキャスティクス — 直近の高値と安値の幅の中で、いまの株価がどの位置にあるかを0〜100で表す。
・ボリンジャーバンドと%B — 20営業日の移動平均の上下に、値動きのばらつき（標準偏差）の2倍の帯を引いたもの。%B は帯の中での位置で、帯の上限ちょうどが1、下限ちょうどが0。1を超えると帯の上に飛び出している。
・移動平均（EMA） — 過去の終値の平均で、直近の値ほど重く扱う。本稿は50日（中期）と200日（長期）を使い、株価がその上にあるか下にあるか、平均そのものが上向きか下向きかでトレンドを判定する。
・3つの指標の関係 — RSI・ストキャスティクス・%B は、いずれも値動きの行き過ぎを測る指標で、互いに強く連動する（当研究室の測定では RSI と直近1ヶ月の騰落率の順位相関は -0.89）。本稿は3つがそろって振り切れた銘柄だけを「点灯」としている。確度を上げるためではなく、境界付近の銘柄を除くためである。
・長期トレンド — 終値と200日の指数移動平均（EMA200）の位置と、その傾きで判定している。評価（強気・中立・弱気）はこれで決める。
・日経平均との差 — 同じ期間の騰落率の差（ポイント）。
・売買代金の占有率 — 分析した全銘柄の売買代金の合計に対する、その銘柄の割合。

・数値はすべて日足の終値から算出しており、日中の値動きは考慮していない。上場廃止となった銘柄は含まれていない。
・当研究室の検証では、テクニカル指標による銘柄の順位付けはベンチマークを 7.4% 下回った。指標の点灯は収益を予測するものではない。
・逆張りの傾向は測定できているが、その優位は売買コストで消える水準であり、短期売買の根拠にはならない。
・点灯は編集上の注目度の目安であり、収益を予測する検証済みの指標ではない。当研究室の検証では、この種の指標による銘柄の順位付けは、でたらめに選ぶのと区別がつかなかった。

点灯した銘柄（78銘柄）。行き過ぎの度合いが大きい順に挙げる。掲載していない銘柄も同じ条件を満たしている。

・買われ過ぎ（32銘柄）
セキュアヴェイル（RSI 96.2）、ショーケース（3909・S）（RSI 96.2）、ＨＥＲＯＺ（4382・S）（RSI 91.3）、テクマトリックス（RSI 86.6）、大塚商会（4768・P）（RSI 82.1）、ミロク情報サービス（4768・P）（RSI 81.5）、ＭｏｎｏｔａＲＯ（3064・P）（RSI 79.5）、ＪＢＣＣホールディングス（9889・P）（RSI 78.7）、オービック（4684・P）（RSI 78.6）、カーブスホールディングス（7085・P）（RSI 77.4）、ほか 22銘柄

・売られ過ぎ（46銘柄）
ＩＤＯＭ（7599・P）（RSI 14.8）、沖縄セルラー電話（9436・S）（RSI 16.7）、大黒天物産（2791・P）（RSI 17.6）、MWCC（RSI 18.8）、ジャパンディスプレイ（6740・P）（RSI 23.1）、川崎重工業（7012・P）（RSI 23.3）、テスホールディングス（5074・P）（RSI 23.5）、サンケン電気（6707・P）（RSI 24.1）、三菱化工機（6331・P）（RSI 24.6）、千代田化工建設（6366・S）（RSI 25.6）、ほか 36銘柄

本稿は情報提供を目的としたものであり、特定の銘柄の売買を推奨するものではありません。投資判断はご自身の責任において行ってください。